8 Minutės
SK Hynix vidinė analizė įspėja, kad pasaulinė atminties (memory) rinka gali susidurti su apribotu DRAM tiekimu iki 2028 m. — tai struktūrinis pasikeitimas, kurį skatina skubus poreikis aprūpinti dirbtinio intelekto (AI) serverius ir konservatyvi talpos plėtra pagrindinių tiekėjų tarpe. Pasekmė: ilgesnis laikotarpis su aukštesnėmis atminties kainomis ir ribotesne pasiūla pagrindinėms asmeninių kompiuterių (PC) rinkos dalims.
Kodėl "commodity" DRAM nepajėgs patenkinti paklausos
Remiantis viešai pasidalintomis ekrano nuotraukomis, kurios, panašu, atspindi SK Hynix vidinę prognozę, augimas vadinamajam commodity DRAM — moduliai, dažniausiai naudojami kasdieniuose staliniuose ir nešiojamuose kompiuteriuose — išliks ribotas bent iki 2028 m. Gamintojai pirmenybę teikia didelės maržos serverių DRAM, didelio pralaidumo atminčiai (HBM) ir specializuotiems moduliam, tokiems kaip SoCAMM, kad patenkintų AI duomenų centrų sprogstamą paklausą.
Atsargos, kaip pranešama, po ilgalaikių kritimų yra istoriškai mažame lygyje, tad paskirstymas susiaurėja ir vartotojų kanalai tampa pažeidžiami trūkumams. Vietoje greitos gamybos plėtros atminties gamintojai rinkosi apgalvotus talpos didinimus, siekdami apsaugoti pelningumą. Paprastai tariant: tiekėjai renkasi aptarnauti pelningiausias rinkas pirmiausia, o mažesnės maržos commodity segmentai lieka antriniai.
Tokia strategija atspindi platesnį pramonės posūkį nuo masinės pasiūlos didinimo prie apgalvotos investicijų paskirstymo. Gamintojai, investuojantys į paklausias sritis, pvz., HBM gamybos linijas ar serveriams skirtus 3D-stacked sprendimus, sumažina naujų „commodity“ gamybos linijų statybos tempą. Dėl technologinių ir kapitalo intensyvumo šios linijos brangios eksploatuoti, todėl sprendimai orientuojami į greičiausią grąžą — tai dar labiau sutelkia galimybes serverių ir duomenų centrų segmentuose.
Be to, rinkoje formuojasi tiekimo grandinių prioritetai: užsakymų vykdymo sistemos dažnai alokuoja ribotą gamybos pajėgumą didžiausius užsakymus ir ilgalaikius kontraktus turintiems pirkėjams — daugiausia debesijos paslaugų tiekėjams (cloud) ir didiesiems hyperscaler'iams. Tokia alokacija reiškia, kad mažesniems mažmeninės prekybos kanalams lieka mažiau likutinės apimties, kas tuojau pat paveikia DDR modulų prieinamumą mažmeninėse lentynose ir el. parduotuvėse.
AI serveriai pertvarko DRAM rinką
Viena aiškiausių tendencijų, matomų SK Hynix analizėje, yra serverių DRAM dalies augimas. Prognozuojama, kad serverių paklausa sparčiai didės, o serverių DRAM dalis gali išaugti maždaug nuo 38 % 2025 m. iki apie 53 % 2030 m. Debesijos paslaugų teikėjai ir hyperscaler'ai masiškai statosi AI treniravimo klasterius, o tokie diegimai sunaudoja milžiniškus kiekius atminties — analitikai tai vadina DRAM super‑ciklu.
Kai kurie pranešimai net rodo, kad pagrindinės DRAM gamybos vietos 2026 m. jau rezervuojamos, atspindintys kovą už tiekimą AI krūviams. Vartotojams tai reiškia, kad įprastos PC atminties gamyba greičiausiai nepasieks paklausos kai kuriuos metus iš eilės.
Serverių atminties poreikis auga ne tik kiekybiškai, bet ir kokybiškai: AI treniravimui ir modeliavimo darbams reikia ne tik didesnio modulio talpos, bet ir didesnės pralaidumo (bandwidth), mažesnio vėlavimo (latency) bei specializuotų architektūrinių sprendimų (pvz., HBM, 3D‑stacked DRAM). Dėl to gamintojai pajėgumus „perkėlinėja“ į aukštesnės pridėtinės vertės segmentus, kuriuose vienetinis pelnas yra didesnis nei masinės consumer DRAM rinkos marža.
Ką tai reiškia PC pirkėjams ir surinkėjams
Tikėkitės aukštesnių kainų ir ilgesnių laukimo terminų įprastiems DDR modulams. Pastarieji rinkos svyravimai jau rodo aštrius DDR5 kainų šuolius kai kuriuose kanaluose, o kuo ilgiau tiekimas išliks ribotas, tuo brangesnės ir retesnės taps atminties komponentės. Net jei AI galimybėmis pasižyminčios asmeninės darbo stotys įgaus pagreitį — prognozės rodo, kad maždaug 55 % PC modelių 2026 m. gali turėti AI palaikymą — tai nebūtinai reiškia, kad vartotojams bus lengviau gauti pigų DRAM.
Autorių (DIY) surinkėjams ir taupymą vertinantiems pirkėjams perspektyva yra nemaloni: pigesni atminties segmentai yra tie, kuriems gamintojai mažina dėmesį, todėl akcijų likučiai mažės, o atnaujinimai taps brangesni. Tai gali pakeisti sprendimus dėl PC platformų ilgaamžiškumo: naudotojai, siekiantys išvengti brangių atnaujinimų, gali rinktis didesnę pradines investicijas į modulius su didesne talpa, o tai dar labiau gali išbalansuoti mažesnių atminties segmentų pasiūlą.
Be tiesioginių kainų pokyčių, vartotojai turėtų atkreipti dėmesį ir į kitus aspektus: garantijų sąlygas, modulio atitikimą platformoms (kompatibilumas su skirtingais mainboard BIOS/UEFI), taip pat į tai, ar gamintojas turi ilgalaikių tiekimo sutarčių su debesijos tiekėjais, nes tai gali nulemti tiekimo prioritetus ilgalaikėje perspektyvoje.
Techninis patarimas tiems, kurie planuoja surinkti arba atnaujinti sistemą artimiausiu metu: jei pagrindinis poreikis yra biuro ar kasdienėms užduotims, verta apsvarstyti atminties modulį su geresniu kainos ir talpos santykiu bei galvoti apie išlaikymą ilgą laiką. Jei reikalingas našumas AI ar sudėtingam kompiuterių grafiniam darbui, verta planuoti biudžetą didesniam RAM kiekiui ir galbūt pasirinkti modulį su geresniu vėdinimu ar ECC palaikymu serveriniuose sprendimuose.
NAND susiduria su panašais spaudimais, bet dėl kitokių priežasčių
SK Hynix analizė taip pat pažymi NAND flash kaip galimą siaurąją vietą vartotojų rinkose. Serverių ir debesijos saugyklų paklausa — dažnai pelningesnė — suvilioja NAND talpą, kas gali sulėtinti tiekimo augimą vartotojų SSD ir įterptinės (embedded) atminties segmentuose. Tai atspindi DRAM dinamiką: pajėgumų sprendimai, nukreipti į aukštos vertės įmonių poreikius, gali suspausti vartotojų prieinamumą.
NAND technologijoje pastaraisiais metais taip pat vyksta perėjimas prie pažangesnių technologijų (pvz., 3D NAND su didesniu sluoksnių skaičiumi), o tai reikalauja didelių investicijų į gamybos įrangą. Gamintojai, linkę apsaugoti pelną, kartais pirmenybę teikia aukštos kokybės enterprise SSD gamybai bei TCO (Total Cost of Ownership) optimizavimui serverių klientams. Vartotojams tai gali reikšti brangesnius NVMe SSD sprendimus ir lėtesnį kainų kritimą, kurį tradiciškai skatino masinė gamyba.
Be to, NAND paklausa AI scenarijuose auga ne tik kaip tradicinė blokų saugykla, bet ir kaip greitos prieigos duomenų sluoksnis treniravimui ir modelių inferencijai. Tai reikalauja ne tik didesnės talpos, bet ir greitesnių I/O charakteristikų, ilgesnio rašymo/rašymo ciklų gyvavimo (endurance) bei geresnės valdymo logikos (controller). Tokie reikalavimai vėlgi skatina pajėgumų nukreipimą į enterprise klasės gaminius.
Kiek ilgai truks spaudimas rinkoje?
Ankstesnės prognozės dažnai vilko atsigavimą į 2027 m., tačiau SK Hynix naujausias vidinis vertinimas pratęsia tiekimo suvaržymus iki 2028 m. pabaigos. Tai nereiškia, kad trūkumai bus vienodi visiems SKU — HBM ir tam tikri serverių moduliai gali likti užimtumo viršūnėje, o kai kurie specifiniai consumer segmentai gali sulaukti geresnės prieigos — tačiau tai signalizuoja išplėstą laikotarpį, kai paklausos ir pasiūlos disbalansas išliks pagrindinė problema commodity atminties rinkoje.
Ilgalaikėje perspektyvoje atminties rinka reaguoja į tuos segmentus, kur paklausa ir pelnas yra didžiausi. Tai reiškia, kad technologiniai sprendimai, investicijų orientacija ir tiekimo grandinės sutartys vaidins lemiamą vaidmenį. Vartotojams ir PC gamintojams praktiškas patarimas yra planuoti didesnes atminties išlaidas, stebėti komponentų prieinamumą ir įtraukti rizikos veiksnius į biudžetus, kai planuojami atnaujinimai ar naujų sistemų surinkimas.
Išvados nėra griežtos prognozės, bet strateginis signalas: organizacijos, kurios gali laiku prisitaikyti — pavyzdžiui, diversifikuodamos tiekėjus, sudarydamos ilgalaikes sutartis arba investuodamos į alternatyvias architektūras — turės pranašumą. Tuo pačiu, mažmeninės prekybos ir DIY bendruomenėms gali tekti peržiūrėti savo pirkimo strategijas, galbūt rinktis didesnės talpos modulius iš karto arba stebėti akcijų sąrašus ir užsisakyti anksčiau nei įprasta.
- Pagrindinė išvada: Commodity DRAM pasiūla tikėtina atsiliks nuo paklausos iki 2028 m.
- Variklis: Milžiniškas AI serverių augimas, kuris perskirsto gamybos prioritetus į didelės maržos atmintį.
- Poveikis: Aukštesnės kainos ir ribotesnė prieinamumas mainstream PC atminčiai bei vartotojų NAND sprendimams.
Šaltinis: wccftech
Palikite komentarą